在這一背景下，高碳能源占主導(dǎo)的煤炭行業(yè)可謂首當(dāng)其沖。根據(jù)國(guó)際能源署（IEA）發(fā)布的《全球能源回顧：2021碳排放》報(bào)告，2021年全球能源相關(guān)二氧化碳排放量達(dá)到363億噸，其中煤炭使用產(chǎn)生的碳排放達(dá)到153億噸，占二氧化碳排放總量的42%。2021年我國(guó)碳排放達(dá)到119億噸，煤炭利用導(dǎo)致的碳排放占據(jù)我國(guó)碳排放總量的69%，是主要的碳排放來源。

 

　　從長(zhǎng)期來看，隨著新能源技術(shù)不斷突破，煤炭的主體能源地位將被取代。根據(jù)相關(guān)論文預(yù)測(cè)，到2030年左右，集中式光伏+儲(chǔ)能將實(shí)現(xiàn)發(fā)電側(cè)平價(jià)；到2035年末期，氫能-路面交通實(shí)現(xiàn)平價(jià)，非電公路交通領(lǐng)域平穩(wěn)清潔過渡。屆時(shí)，煤電、甚至非電領(lǐng)域的煤炭應(yīng)用將遭到較大沖擊。據(jù)測(cè)算，2035年我國(guó)非化石能源消費(fèi)占比將達(dá)到36%，煤炭的占比將下降到35%左右，但將失去主體地位。

 

　　廈門大學(xué)中國(guó)能源政策研究院院長(zhǎng)林伯強(qiáng)在接受《國(guó)際金融報(bào)》記者采訪時(shí)表示，總體來看，全國(guó)碳排放交易管理進(jìn)一步明確對(duì)煤炭企業(yè)影響最大，而煤炭行業(yè)的核心問題依然是供需關(guān)系。

 

　　春節(jié)過后，有消息稱，煤炭主產(chǎn)地山西省發(fā)布《關(guān)于開展煤礦“三超”和隱蔽工作面專項(xiàng)整治的通知》，省內(nèi)部分礦企已下發(fā)減產(chǎn)要求，潞安集團(tuán)、山煤國(guó)際分別計(jì)劃減產(chǎn)1700萬噸、800萬噸。

 

　　在傳聞的持續(xù)發(fā)酵下，焦煤價(jià)格出現(xiàn)大幅波動(dòng)。Wind數(shù)據(jù)顯示，龍年開盤至今，煤炭ETF累計(jì)上漲5.83%、煤炭指數(shù)累計(jì)上漲6.09%。

 

　　2月27日，《國(guó)際金融報(bào)》記者分別致電潞安環(huán)能證券部、山煤國(guó)際證券部進(jìn)行求證，潞安環(huán)能相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，目前尚未接到正式減產(chǎn)通知，不確定集團(tuán)總部是否計(jì)劃減產(chǎn)；山煤國(guó)際相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，減產(chǎn)傳言并不屬實(shí)。

 

　　此外，記者還向多方求證了這一消息，晉控電力證券部相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，減產(chǎn)傳聞是假的；一位券商人士在接受本報(bào)記者采訪時(shí)也表示，傳聞并不存在，目前煤炭供給量的減少主要與冬季供暖逐步結(jié)束有關(guān)。

 

　　盡管減產(chǎn)消息是假，但依然暴露出市場(chǎng)對(duì)于煤炭供應(yīng)量的關(guān)注。進(jìn)入2024年以來，煤炭需求跟漲，煤炭板塊的市場(chǎng)熱度不斷升溫，陜西煤業(yè)、中國(guó)神華實(shí)現(xiàn)多日大幅上漲。據(jù)國(guó)信期貨分析，從季節(jié)性角度來看，春節(jié)之后，煤礦陸續(xù)開工復(fù)產(chǎn)，到3月將迎來全面復(fù)產(chǎn)，國(guó)內(nèi)煤炭供應(yīng)逐步恢復(fù)。

 

　　在“雙碳”目標(biāo)下，煤炭企業(yè)還面臨著綠色轉(zhuǎn)型的重任。林伯強(qiáng)指出，資源稟賦限制及新能源尚未替代傳統(tǒng)能源的背景下，“以煤為主”的能源結(jié)構(gòu)在短期內(nèi)難以改變。對(duì)于煤炭企業(yè)來說，低碳減排任務(wù)迫在眉睫，仍需通過發(fā)展清潔能源、改善能源結(jié)構(gòu)進(jìn)行長(zhǎng)期發(fā)展。

 

　　目前，大多數(shù)煤炭集團(tuán)已經(jīng)開始布局新能源業(yè)務(wù)，包括綠電、氫能及高端新材料等多個(gè)領(lǐng)域。2月23日，華亭煤業(yè)集團(tuán)公司與甘肅平?jīng)鍪徐o寧縣人民政府簽約裝機(jī)容量達(dá)40萬千瓦的風(fēng)電項(xiàng)目，標(biāo)志著該縣首個(gè)風(fēng)電項(xiàng)目正式落地。據(jù)介紹，該項(xiàng)目估算投資30億元，規(guī)劃建設(shè)靜寧東、靜寧西兩個(gè)20萬千瓦風(fēng)力發(fā)電項(xiàng)目，加大靜寧縣發(fā)電供暖用煤保障力度。

 

　　1月5日，中煤平朔集團(tuán)公司公告稱，中煤平朔采煤沉陷區(qū)60萬千瓦離網(wǎng)式可再生能源制氫一期項(xiàng)目(綠氫耦合煤化工部分)環(huán)境影響評(píng)價(jià)工作需進(jìn)行公眾參與公示工作。項(xiàng)目主要建設(shè)內(nèi)容包括60萬千瓦光伏發(fā)電系統(tǒng)、制氫系統(tǒng)及配套供配電系統(tǒng)等。項(xiàng)目建成后將授牌“國(guó)家大型風(fēng)電光伏基地項(xiàng)目”，將是中煤集團(tuán)首個(gè)國(guó)家級(jí)大型新能源基地項(xiàng)目。

 

　　公告顯示，中煤平朔采煤沉陷區(qū)60萬千瓦離網(wǎng)式可再生能源制氫項(xiàng)目光伏場(chǎng)區(qū)選址位于平朔集團(tuán)露天礦采煤沉陷、回填治理區(qū)，實(shí)現(xiàn)礦山復(fù)墾綠化與新能源融合發(fā)展。光伏發(fā)電將全部用于離網(wǎng)制氫，主要用于耦合平朔集團(tuán)煤化工項(xiàng)目綠氫需求，助力煤化工降碳減排、綠色發(fā)展。

 

　　此前，據(jù)山西陽煤千軍汽車部件有限責(zé)任公司披露，公司新能源部件智造項(xiàng)目正在穩(wěn)步推進(jìn)中，項(xiàng)目根據(jù)不同產(chǎn)品的規(guī)模及特點(diǎn)分別采用重力、高壓、低壓鑄造生產(chǎn)工藝進(jìn)行鑄件毛坯的生產(chǎn)。項(xiàng)目負(fù)責(zé)人韓超表示，該項(xiàng)目預(yù)計(jì)將于今年5月左右正式投產(chǎn)。

 

　　林伯強(qiáng)提示稱，新能源項(xiàng)目的開展，往往受到盈利問題制約，不少煤炭企業(yè)并不愿意分出成本來進(jìn)行相關(guān)建設(shè)。同時(shí)，煤炭企業(yè)布局新能源賽道屬于跨界舉動(dòng)，需警惕經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

 

　　2023年12月29日晚間，山煤國(guó)際發(fā)布關(guān)于終止高效異質(zhì)結(jié)(HJT)太陽能電池產(chǎn)業(yè)化一期3GW項(xiàng)目的公告。根據(jù)公司此前在上海證券交易所發(fā)布的公告，預(yù)計(jì)一期項(xiàng)目投資金額約318,878萬元人民幣。

 

　　另有業(yè)內(nèi)人士表示，煤炭企業(yè)實(shí)現(xiàn)減排需要通過降低高碳能源、增加清潔能源、發(fā)展減碳技術(shù)等措施，在提高成本的情況下，價(jià)格重心或相應(yīng)略有抬升；但相應(yīng)的也會(huì)抬高行業(yè)準(zhǔn)入門檻，煤炭以及相關(guān)投資會(huì)出現(xiàn)下降，在地方政府調(diào)控能力增強(qiáng)情況下，會(huì)進(jìn)一步加快行業(yè)的整合重組，行業(yè)集中度增加，伴隨著大型國(guó)有企業(yè)話語權(quán)的提高，雖然供應(yīng)彈性會(huì)逐漸下降，但也將減少惡性競(jìng)爭(zhēng)的局面。