券商實踐碳金融駛?cè)肟燔嚨馈?月30日，北京商報記者關(guān)注到，在近期全國溫室氣體自愿減排交易正式啟動的背景下，多家券商已躍躍欲試。中信證券于1月29日發(fā)布消息稱，作為獲準(zhǔn)參與該市場的首批交易機構(gòu)，已掛牌買入5000噸國家核證自愿減排量（以下簡稱“CCER”）。同時，申萬宏源證券也于近期公布其已落地首個農(nóng)業(yè)類CCER項目。除交易外，多家券商還發(fā)力招聘碳金融人才，透露出相關(guān)機構(gòu)的業(yè)務(wù)布局動向。有業(yè)內(nèi)人士表示，碳市場的發(fā)展為券商提供了新的業(yè)務(wù)機會，未來，券商在碳金融、CCER交易中的角色將更加多元化，成為推動碳市場發(fā)展的重要力量。

 

　　多家券商發(fā)力CCER交易

 

　　1月29日，中信證券旗下公眾號“中信證券發(fā)布”發(fā)文表示，近期，CCER交易正式啟動，中信證券作為獲準(zhǔn)參與該市場的首批交易機構(gòu)，掛牌買入5000噸CCER，圓滿完成首日交易。

 

　　中信證券表示，全國溫室氣體自愿減排交易市場的啟動，有利于推動形成強制碳市場和自愿碳市場互補銜接、互聯(lián)互通的全國碳市場體系，將創(chuàng)造巨大的綠色市場機遇。在啟動前的籌備階段，中信證券配合全國CCER注冊登記系統(tǒng)和交易系統(tǒng)功能測試，參與主管部門組織的業(yè)務(wù)調(diào)研、機制研討和體系建設(shè)。此次購入的CCER均產(chǎn)生于欠發(fā)達(dá)地區(qū)的造林碳匯項目。

 

　　無獨有偶。2024年1月，申萬宏源證券也公布其已落地首個農(nóng)業(yè)類CCER項目。攜手外部合作方德勤管理咨詢及武安市益源牧業(yè)簽署了智能養(yǎng)豬場糞便沼氣CCER項目合作協(xié)議，申萬宏源證券表示，這是申萬宏源證券在獲得證監(jiān)會發(fā)放的參與碳排放權(quán)交易資格后簽約的首個CCER機制項目，標(biāo)志著申萬宏源證券在踐行國家“雙碳”戰(zhàn)略、服務(wù)實體經(jīng)濟、推進(jìn)鄉(xiāng)村振興方面再次邁出一步。

 

　　而作為國內(nèi)首家獲批碳金融牌照的中小券商，華寶證券獲得自營參與碳排放權(quán)交易資格后，也迅速在自營條線組建碳交易團(tuán)隊。公開資料顯示，在寶武集團(tuán)控排企業(yè)降本履約服務(wù)中，華寶證券利用碳交易牌照，助力中南鋼鐵重慶鋼鐵完成控排履約成本。同時，華寶證券亦與寶鋼股份武鋼有限開展了首筆跨市場CCER交易。

 

　　而上述CCER項目的火熱展開，離不開監(jiān)管的支持。回顧2023年初，已有多家券商拿到碳排放權(quán)交易牌照。據(jù)寶武集團(tuán)官微，2023年1月，旗下券商華寶證券獲得自營參與碳排放權(quán)交易資格。此外，中金公司、東方證券、中信建投證券、申萬宏源證券、華泰證券5家券商也發(fā)布公告稱，已收到中國證監(jiān)會《關(guān)于公司自營參與碳排放權(quán)交易的無異議函》。加上2014年、2015年先后獲準(zhǔn)的中信證券以及國泰君安證券，已有8家券商獲得參與碳排放權(quán)交易的牌照。

 

　　在綠色未來信息科技創(chuàng)始人張仕元看來，我國碳市場正式啟動以來，由于參與主體類型單一，市場交易并不活躍。券商獲準(zhǔn)在境內(nèi)合法交易所自營參與碳排放交易，將進(jìn)一步豐富我國碳市場的市場參與主體，通過市場化交易促進(jìn)企業(yè)碳資產(chǎn)實現(xiàn)合理定價，為碳市場的健康發(fā)展帶來活力。

 

　　為券商帶來發(fā)展新機遇

 

　　而就開展相關(guān)業(yè)務(wù)對券商經(jīng)營發(fā)展的意義，Co-Found智庫研究負(fù)責(zé)人張新原指出，碳資產(chǎn)市場交易業(yè)務(wù)可能成為券商在自營業(yè)務(wù)領(lǐng)域的拓展，此外，碳市場的發(fā)展為券商提供了新的業(yè)務(wù)機會，如碳交易顧問、碳資產(chǎn)管理等。參與碳市場交易有助于券商提升品牌形象，凸顯其對環(huán)保和社會責(zé)任的關(guān)注，贏得更多客戶的信任。

 

　　除了在CCER項目布局上發(fā)力外，多家券商亦緊鑼密鼓招聘碳金融人才。1月9日，東方證券官網(wǎng)上線一則招聘信息，固定收益業(yè)務(wù)總部擬招聘碳金融業(yè)務(wù)總監(jiān)，具體負(fù)責(zé)公司碳減排方案開發(fā)投資和碳交易業(yè)務(wù)，包括制定碳資產(chǎn)交易策略，開發(fā)碳金融產(chǎn)品，追蹤、分析和判斷碳產(chǎn)業(yè)發(fā)展及相關(guān)政策研究等。其中，任職要求包括5—10年相關(guān)工作經(jīng)驗；有碳減排項目開發(fā)投資經(jīng)驗優(yōu)先等。

 

　　回顧此前，2023年11月，申萬宏源證券則官宣招聘碳金融方向大宗商品投資專家，負(fù)責(zé)部門碳排放權(quán)、CCER等相關(guān)碳金融標(biāo)的的投資交易和對沖管理等。2023年10月，華寶證券面向社會招聘碳交易承攬崗，負(fù)責(zé)承攬國內(nèi)碳減排項目業(yè)務(wù)，產(chǎn)業(yè)及碳資產(chǎn)管理公司客戶服務(wù)等。

 

　　對此，張新原評價稱，碳市場交易對專業(yè)知識的要求較高，券商招聘碳金融人才有助于搶占碳市場先機，提前布局市場，為未來業(yè)務(wù)發(fā)展奠定基礎(chǔ)。

 

　　“整體來看，券商在碳金融中的角色主要包括，參與碳市場的買賣交易；提供碳市場相關(guān)的金融服務(wù)，如碳融資、碳期貨；為企業(yè)提供碳資產(chǎn)管理、咨詢等。CCER交易的正式啟動為券商帶來了新的發(fā)展機遇，券商紛紛布局碳市場、招聘碳金融人才，預(yù)示著我國碳市場的進(jìn)一步繁榮。未來，券商在碳金融、CCER交易中的角色將更加多元化，成為推動碳市場發(fā)展的重要力量。”張新原展望稱。

 

　　張仕元表示，對標(biāo)國際上相對成熟的碳市場，券商作為碳市場中重要的參與主體，未來在碳資產(chǎn)開發(fā)及交易，碳金融衍生產(chǎn)品的設(shè)計，碳資產(chǎn)管理等領(lǐng)域體現(xiàn)其專業(yè)價值，為其他市場主體提供包括交易經(jīng)紀(jì)、資產(chǎn)管理和風(fēng)險管理等專業(yè)服務(wù)。當(dāng)前我國碳市場尚處于發(fā)展初期，券商在碳金融、CCER中的角色，會先成為企業(yè)盤活自身碳資產(chǎn)的交易對手，為碳市場的交易提供流動性，未來也有望成為碳資產(chǎn)的價格發(fā)現(xiàn)者和定價者。