我國碳市場建設始于地方試點，作為全國首批七個碳排放權交易試點交易所之一的所在地，廣東已經連續(xù)10年居全國試點第一，碳配額現(xiàn)貨年交易量先后超過同期歐洲能源交易所和韓國交易所，位居世界前列。

 

自2012年獲批全國試點碳市場以來，廣東依托廣州、深圳兩個碳交易市場，逐步探索碳金融產品的創(chuàng)新。特別是在碳金融方面，廣州碳排放權交易中心（下稱廣碳所）根據(jù)市場發(fā)展情況和需求，先后推出碳配額遠期交易、碳配額回購交易、碳配額托管、碳排放權抵質押融資等業(yè)務，開創(chuàng)了多個全國“首單”“首宗”“首個”：2014年，廣碳所做了全國首單碳排放配額的抵質押融資；2015年，完成國內首宗互換型交易；2016年，推出全國首個“回購”碳金融產品。通過多樣化的碳金融工具，為控排企業(yè)生產經營拓寬融資渠道，助力企業(yè)盤活碳資產，通過碳市場融資開展節(jié)能減碳等生產經營活動。

 

目前來看，廣東創(chuàng)新型碳金融業(yè)務交易較為活躍。數(shù)據(jù)顯示，截至2023年6月30日，廣碳所累計辦理碳排放配額托管業(yè)務55筆，累計托管配額1904萬噸；碳排放權回購業(yè)務開展44筆，累計交易1752萬噸，回購業(yè)務成交金額共計2.01億元；碳排放權抵押融資業(yè)務累計開展33筆，抵押碳排放權848萬噸，融資金額1.11億元。

 

隨著碳金融的發(fā)展及碳排放配額托管、回購業(yè)務陸續(xù)開展，廣東形成了以碳資產管理公司、碳核查第三方服務公司在內的服務于碳金融的生態(tài)圈。相關數(shù)據(jù)顯示，目前注冊地址在廣東的在業(yè)碳資產管理、評估、運營的公司共計103家，其中不乏國家能源、南方電網等央企下屬的碳資產管理公司。

 

期貨日報記者了解到，除產品創(chuàng)新外，廣東還積極參與碳金融產品的行業(yè)標準建設。2022年4月，廣州碳排放權交易所牽頭編制證監(jiān)會《碳金融產品》金融行業(yè)標準（JR / T0244-2022)。今年4月，廣東又率先發(fā)布了《碳配額抵質押融資（送審稿）》征求意見稿等。據(jù)悉，《碳金融產品》是碳金融領域的首份國家行業(yè)標準，其出臺有利于促進建立全國統(tǒng)一的碳排放權交易市場及碳金融產品的開發(fā)應用，而碳配額抵質押融資作為碳金融產品體系中的碳融資工具之一，是目前碳金融產品中應用相對活躍的產品。廣東領先于全國其他地區(qū)率先出臺碳質押標準，將帶動更多金融機構參與碳配額抵質押融資中。

 

當前，我國碳市場交易活躍度、碳價格等與發(fā)達國家碳市場相比仍有一定差距。這對碳金融的規(guī)模提升和產品持續(xù)創(chuàng)新帶來了一定阻力。廣東如何在現(xiàn)狀下突圍，走出一條有特色的碳金融創(chuàng)新之路？

 

“目前，碳金融體系建設中的技術問題已相對清楚，特別是碳金融衍生品的設計和落地方面，國外已有成熟方案可供借鑒，國內多地已經有了探索。發(fā)展碳金融市場，更重要的是結合經濟、相關行業(yè)和能源市場發(fā)展的實際情況，在需求側識別對碳金融衍生品創(chuàng)新的需求，并從供給側做好對應的政策和市場機制的建設。”受訪專家認為，廣州期貨交易所的啟動為廣東率先探索碳期貨試點奠定了基礎，當前可以廣東為試點，確定牽頭部門，并形成各主管部門協(xié)同聯(lián)動的工作機制，共同推動碳期貨市場的實質性建設。